ישראל מופיעה ברשימת המדינות בעלות המומנטום השלילי בשוק הסלולר שמפרסמים כלכלני בנק ההשקעות מריל לינץ'. ישראל מופיעה ברשימה לצד מדינות כאוסטריה, פינלנד, גרמניה, הונגריה, איטליה, שווייץ וטייוואן. במריל לינץ בחנו את "המומנטום" שבו נמצאות חברות הסלולר השונות בעולם על פי פרמטרים של פוטנציאל שוק, צמיחת שוק, צמיחה בהכנסות, מרווחי רווחיות ותחרות.
בין המדינות המופיעות ברשימת המומנטום החיובי: ארגנטינה, קנדה, סין, צ'ילה, קולומביה, אירלנד, קוריאה, מלזיה, מקסיקו, ניגריה, דרום אפריקה וונצואלה.
על פי הסקירה של מריל לינץ', הצמיחה בשוק הסלולר בשווקים המתעוררים (בעיקר מזרח אסיה ודרום אמריקה) הסתכמה ברבעון הרביעי של 2005 בכ-22.4% במונחי הכנסות, בהשוואה לכ-21.2% ברבעון השלישי של 2005. הצמיחה במונחי מספר מנויים הסתכמה ברבעון המסיים של 2005 כ-28% בהשוואה לרבעון הקודם. במדינות המפותחות, עם זאת, קטנה הצמיחה בשוק הסלולר לכ-6.5% ברבעון הרביעי של 2005 בהשוואה לכ-6.9% ברבעון השלישי של 2005; בהשוואה לרבעון המקביל הירידה בצמיחה הסתכמה בכ-7.9%.
עיקר הירידה בצמיחה באה לידי ביטוי באירופה עם צמיחה מוערכת של כ-5.3% ברבעון הרביעי של 2005, בהשוואה לכ-5.9% ברבעון השלישי של 2005 ולכ-8.6% ברבעון המסיים של 2004.
במריל לינץ' בחנו 49 מדינות וגילו כי הכנסות חברות הסלולר גדלו ב-2005 בכ-16%, ומספר המנויים בתעשייה גדל בכ-27%. מספר המנויים בעולם גדל בכ-423 מיליון מנויים ב-2005. במריל לינץ' מעריכים כי ב-2006 יתווספו כ-366 מיליון מנויים חדשים לשוק הסלולר בעולם שיובילו את מספר המנויים הכולל לכ-2.558 מיליארד. ב-2007 הערכה היא כי תוספת המנויים תקטן מעט לכ-320 מיליון.
במריל לינץ' מעריכים שעיקר הצמיחה ב-2006 תגיע מדרום אמריקה וממזרח אסיה. מניות חברות הסלולר הציגו תשואה נאה ב-2005 באזורים אלה - בדרום אמריקה כ-15% ובאסיה כ-17%. בארה"ב הסתכמה התשואה בכ-13%. באירופה מעניק מריל לינץ' דירוג "קנייה" רק לשתי חברות סלולר (שכל פעילותן בסלולר)-וודאפון ו-Cosmote היוונית.
איטליה מובילה בשיעורי החדירה
בכל הקשור להיקף ההוצאה על סלולר מתוך התמ"ג, הרי שישראל ממוקמת במקום ה-6 בעולם כשההוצאה על שירותי סלולר מהווה כ-2.6% מהתמ"ג. את הרשימה מובילה אוקראינה עם כ-3.5%.
אחד הפרמטרים שמעיקים על תעשיית הסלולר בשנים האחרונות הוא הירידה בהכנסה הממוצעת ממנוי. ברבעון הרביעי של 2005 המשיך ה-ARPU (הכנסה ממוצעת ממנוי) לרדת בכ-7.1% בהשוואה לרבעון המקביל לכ-24 דולר, זאת לאחר שברבעון השלישי של 2005 ירדה ההכנסה הממוצעת למנוי בכ-7.5%. בישראל ירדה ההכנסה הממוצעת למנוי בכ-11.1%, בדומה לפורטוגל ולשווייץ, אך נמוך מפינלנד - בה נרשמה הירידה הגבוהה ביותר של כ-19%. בטייוואן ודנמרק קיימת דווקא צמיחה ב-ARPU הנאמדת בכ-8%. ההכנסה הממוצעת למנוי הגבוהה ביותר היא באירלנד עם כ-58 דולר; שווייץ עם כ-55 דולר; יפאן עם כ-55 דולר; וארה"ב עם כ-54 דולר.
במונחי דקות שימוש נרשמה בשוק הסלולר העולמי ברבעון הרביעי של 2005 צמיחה של כ-5% בהשוואה לרבעון המקביל ל-259 דקות. בכך נמשכת המגמה שאפיינה את כל שנת 2005 עם צמיחה של כ-5% במספר דקות השימוש ? אך זו מהוה כמחצית מקצבי הצמיחה שאפיינו את 2004. מספר דקות השימוש הרב ביותר הוא בארה"ב ? כ-557 דקות; הונג קונג כ-419 דקות; וישראל ממוקמת שלישית בעולם עם כ-356 דקות.
בסקירה של מריל לינץ' יש התייחסות לפרמטר הפיננסי החשוב ביותר בענף - מכפילי ה-EBITDA ונקבע כי אלה נאמדים כיום בממוצע סביב רמת ה-6.3, ומוגדרים כ"סבירים" על ידי כלכלני מריל לינץ'.
שולי רווחי EBITDA נאמדים בכ-33% במדינות המפותחות, ו-42% בשווקים המתעוררים. שיעורי ה-EBITDA הגבוהים ביותר הם באינדונזיה עם כ-66%, בעוד בישראל הם נאמדים בכ-27.3% והיא ממוקמת בסביבתן של אנגליה עם כ-29%, ויפאן עם כ-27.2%.
פוטנציאל הצמיחה של חברות הסלולר טמון ביכולתן להגידל בהתמדת את הצמיחה בהכנסות משירותי הערך המוסף והתוכן. כלכלני מריל לינץ' חיפשו את המדינות שבהן שיעור ההכנסות משירותים אלה נמוך עדיין מ-10% מסך ההכנסות, וברשימה זו מופיעה ישראל לצד מצרים, דרום אפריקה, ברזיל, טייוואן, תאילנד והודו.
כיום כ-76% מרשתות הסלולר בעולם פועלות בטכנולוגיית ה-GSM או ה-UMTS, בעוד כ-15% בלבד פועלות בשיטת ה-CDMA. במריל לינץ' מצפים כי מפעילי סלולר שיבחרו להמשיך ולפעול בתוואי ההתפתחות הטכנולוגי של ה-CDMA, יסבלו ממספר חסרונות בעיקר בכל הקשור ליכולת הנדידה בין מדינות (Roaming), למחירי ציודי הקצה הגבוהים יותר וליכולת העברת מידע נמוכה יותר.
במונחי שיעורי החדירה של הסלולר מובילה איטליה עם כ-123%, ביוון ופורטוגל כ-117%, בשוודיה ובישראל כ-114% ובאנגליה כ-113%.